Principe du filtre
Le filtre
sur DMI invalide certains signaux d'une méthode de trading en fonction
de l'état du marché. Cet état du marché est
déterminé à partir du DMI qui est censé représenter
la tendance en cours :
Ÿ Marché
en tendance = ADX > seuil,
Ÿ Marché plat
= ADX < seuil.
Le seuil couramment utilisé est 17.
CAC 40 avec filtre DMI 14 (seuil
à 17)
Exemples de filtrages
CAC40, Cours x MM56 env 1%
La performance est de -13 %, le ratio gain/risque de 0.6,
3 trades sont gagnants sur 18, soit 17 % de réussite.
CAC40, Cours x MM56 env 1%, filtre 'DMI' 14
La performance est de 4 %, le ratio gain/risque de 1.1,
2 trades sont gagnants sur 8, soit 25 % de réussite.
Avantages et inconvénients du filtrage -
Du fait de l'inertie du DMI, le début et la fin d'un marché
plat sont détectés avec retard. Certains trades ne sont
donc pas invalidés et d'autres le sont à tord. Par exemple,
les premiers trades du palier de novembre 02 à janvier 03 ne sont
pas invalidés par le filtre qui n'a pas encore détecté
le marché plat. + Le
filtrage supprime une partie des trades situés sur les paliers
horizontaux (les 'nids d'aigle' du premier graphe).